Raport poranny 2018-04-24

Raport poranny

Wtorek, 24 kwietnia 2018

 

Autorzy:

Zespół doradców pod nadzorem Głównego Ekonomisty DMK –  Jacka Maliszewskiego

Arkadiusz Wiśniewski – Kierownik zespołu doradców

Wojciech Zatora – Zarządzający Ryzykiem Finansowym

Łukasz Leszczyński – Zarządzający Ryzykiem Finansowym

Marek Wieczorkowski – Zarządzający Ryzykiem Finansowym

 

 

Początek dzisiejszego handlu charakteryzuje się stabilizacją wysokich notowań par złotowych i niskich cen na EURUSD. W kalendarium najważniejsze będą wskaźniki z Niemiec (Indeks IFO) i Stanów Zjednoczonych (Indeks Conference Board). Ceny spot: EUR/USD 1,2205; EUR/PLN 4,2025; USD/PLN 3,4425; koszyk PLN 3,8225.

Kalendarium

Najważniejsze wydarzenia dzisiaj:

• 03:30 Australia – Inflacja CPI
• 08:00 Szwajcaria – Bilans handlu zagranicznego
• 10:00 Niemcy – Indeks instytutu IFO
• 14:00 Węgry – Decyzja ws. stóp procentowych
• 16:00 USA – Sprzedaż nowych domów
• 16:00 USA – Indeks zaufania konsumentów Conference Board
• 16:00 USA – Indeks FED z Richmond

Najważniejsze wydarzenia w najbliższych tygodniach:

• 26-04-2018 Strefa Euro – Posiedzenie ECB
• 27-04-2018 USA – PKB za I kwartał

Cykl roczny EUR/PLN

 

Zgodnie z ostatnim Raportem Specjalnym Pana Jacka Maliszewskiego mimo anomalii związanych z zachowaniem inwestorów w marcu (11-groszowa fala wzrostów EUR/PLN) nadal jesteśmy w fazie wiosennego umocnienia złotego, która nie weszła jeszcze w finalny etap. Aby do końca kwietnia zrealizował się jednak ten scenariusz potrzebne jest spełnienie wielu czynników, ale nadal możliwe jest pogłębienie ostatnich dołków na rynku EUR/PLN. Aktualizacja statystyk sugeruje, że obecna fala aprecjacji złotego może potrwać do 27 kwietnia i przynieść spadek cen nawet w rejon 4,1315, co znacząco modyfikuje poprzednie wyliczenia.

Wskazania oscylatora stochastycznego (z godziny 09:00)

(wskazania te dają sygnały do ZAMYKANIA długiej (eksporter) lub krótkiej (importer) pozycji walutowej)

 

	1 Week		1 Day		4 Hour		1 Hour
	Wartość	Sygnał	Wartość	Sygnał	Wartość	Sygnał	Wartość	Sygnał
EUR/PLN	65		90		95		45
		BRAK		SELL		SELL		BRAK
USD/PLN	90		95		95		55
		SELL		SELL		SELL		BRAK
GBP/PLN	65		55		90		35
		BRAK		BRAK		SELL		BRAK
EUR/USD	15		10		10		45
		BUY		BUY		BUY		BRAK

 

– sygnał kupna poniżej 20 punktów (importer kupuje walutę na płatności importowe)

– sygnał sprzedaży powyżej 80 punktów (eksporter sprzedaje walutę z przychodów eksportowych)

Terminy i nominały transakcji:

– 1Week – sygnał dla producentów, średnio dwa razy w roku, duży nominał, nabyte opcje PUT lub CALL

– 1Day – sygnał dla firm handlowych; sygnał krótkoterminowy, raz na 6-8 tygodni, mały nominał, forwardy

– 4Hour – sygnał dla transakcji spot, raz na tydzień

– 1Hour – sygnał dla transakcji spot, raz na dobę

 

EUR/PLN

Na rynku EURPLN obecnie obserwujemy utrzymanie sygnału SELL płynącego z położenia oscylatorów stochastycznych świec 4H, który dziś dodatkowo wzmacniany jest analogicznym sygnałem dla świec 1D. Takie wskazania sugerują sprzedaż waluty na potrzeby tygodniowe oraz zabezpieczenie ryzyka średnioterminowego. Sugerujemy aby nowe transakcje konsultować z bezpośrednim opiekunem.

USD/PLN

Na rynku USDPLN obecnie obserwujemy utrzymanie sygnału SELL płynącego z położenia oscylatorów stochastycznych świec 4H, który dziś dodatkowo wzmacniany jest analogicznym sygnałem dla świec 1D. Takie wskazania sugerują sprzedaż waluty na potrzeby tygodniowe oraz zabezpieczenie ryzyka średnioterminowego. Sugerujemy aby nowe transakcje konsultować z bezpośrednim opiekunem.

GBP/PLN

Na rynku GBPPLN obecnie obserwujemy pojawienie się sygnału SELL płynącego z położenia oscylatorów stochastycznych świec 4H, co sugeruje sprzedaż waluty na potrzeby. Sugerujemy aby nowe transakcje konsultować z bezpośrednim opiekunem.

EUR/USD

Na rynku EURUSD dziś obserwujemy sygnały sugerujące kupno waluty (BUY), które pojawiły się na świecach 1W, 1D i 4H. Takie ułożenie oscylatorów stochastycznych sugeruje przeprowadzenie transakcji zabezpieczającej ryzyko długo i średnio terminowe oraz kupno waluty na potrzeby tygodniowe.

 

 

Prezentowany raport został przygotowany w Departamencie Inwestycji i Zarządzania Ryzykiem DMK Sp. z o.o. tylko i wyłącznie w celach informacyjnych i nie stanowi analizy inwestycyjnej, ani analizy finansowej, ani też rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. (Dz.U. 2005, poz. 206 nr 1715) oraz Ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. (Dz.U. 2005, Nr 183, poz. 1538 z późn. zm.). Przedstawiony raport jest wyłącznie wyrazem wiedzy i poglądów autorów według stanu na dzień sporządzenia i w żadnym wypadku nie może być podstawą działań inwestycyjnych Klienta. Przy sporządzaniu raportu spółka DMK działała z należytą starannością oraz rzetelnością. DMK Sp. z o.o. i jej pracownicy nie ponoszą jednak odpowiedzialności za działania lub zaniechania Klienta podjęte na podstawie niniejszego raportu, ani za szkody poniesione w wyniku tych decyzji inwestycyjnych.